Handel Strategieë Met Futures

SSF handel strategieë baie bestaande strategieë gebruik in die aandelemark vandag kan ook van toepassing op enkelaandeel-termynkontrakte en-nou gebaseer indekse wees. Hier is 'n voorbeeld van hoe hierdie produkte kan toelaat dat beleggers en portefeuljebestuurders om 'n wye verskeidenheid van bedrywe goedkoop uit te voer: Beskerm 'n lang aandele posisie teen prysvolatiliteit of kort termyn afwaartse bewegings. Gebruik termynmark as 'n goedkoop alternatief vir 'n voorraad te koop, en dan neem lewering van die onderliggende aandeel te brei jou portefeulje gebruik-smal gebaseer indekse belê kostedoeltreffend in spesifieke ekonomiese sektore Handel lank / kort pare. Gebruik enkelaandeel-termynkontrakte as 'n koste-effektiewe verskansing vir voorraad opsies posisies voort met behulp van die analitiese benaderings wat jy tans in diens vir beleggingsbesluite in aandele of termynkontrakte (soos tegniese ontleding,-grafiek strategieë en fundamentele analise) Sommige van die spesifieke gebruike van sekuriteit futures kan die volgende insluit: Die mees basiese gebruik van enkelaandeel-termynkontrakte is spekulasie. Byvoorbeeld, as jy glo dat Microsoft sal toeneem in die prys in die nabye toekoms, jy kan 'n mens kontrak van Microsoft (100 aandele) vir lewering in drie maande te koop. As die prys van Microsoft verhoog, kan jy een kontrak van Microsoft (100 aandele) te verkoop en 'n wins maak. Aan die ander kant, as jy dink Microsoft sal afneem in die prys in die nabye toekoms, kan jy een kontrak van Microsoft (100 aandele) vir aflewering te verkoop in drie maande. As die prys daal, kan jy een kontrak van Microsoft (100 aandele) te koop en 'n wins maak. Natuurlik, kan die prys van 'n Microsoft kontrak te verhoog of te verlaag, die skep van 'n wins of verlies. Nog 'n gebruik van enkelaandeel-termynkontrakte is verskansing. Byvoorbeeld, as jy 'n portefeulje wat 'n farmaseutiese maatskappy wat inligting wat jy glo sal 'n negatiewe impak die voorraad in die kort termyn het vrygestel sluit, maar sal nie 'n blywende impak wat jy kan 'n enkelaandeel-termynkontrak verkoop op die farmaseutiese voorraad as 'n heining. As die voorraad self doen agteruitgang, sal jy geld verloor op jou voorraad posisie maar jy sal geld maak op jou futures posisie. Ook, as jy 'n indeks besit en 'n bepaalde voorraad of sektor was onder druk en 'n negatiewe impak op die indeks jy kan verkoop individuele termynkontrakte om jou posisie te verskans. Nog 'n gebruik van enkelaandeel-termynkontrakte met 'n indeks is indeks balansering. Die groei van breë-gebaseerde indeks beleggings in die SampP 500 en ander maatstawwe ervaar geweldige groei as 'n strategie om die risiko van onderpresterende die mark te verminder. EAT's bied 'n manier om 'n voorraad van 'n indeks belegging te verwyder deur kortsluiting die ongewenste sekuriteit met behulp van 'n termynkontrak. Beleggers kan verfyn 'n indeks benadering deur die toevoeging van-smal gebaseer indekse om bykomende blootstelling aan sektore uitstal relatiewe sterkte verkry. Toevoegings en aftrekking tot indekse kan 'n tydelike wanbalans te skep. Baie beleggers moet 'n bepaalde voorraad wat hy uit die indeks verwyder verkoop en moet die voorraad wat bygevoeg om die indeks te koop. Enkelaandeel-termynkontrakte van hierdie spesifieke maatskappye kan glad sommige van hierdie wanbalanse. Nog 'n gebruik van enkelaandeel-termynkontrakte versprei. Versprei is die koop en verkoop van soos maatskappye. Nog 'n gebruik van enkelaandeel-termynkontrakte is kort verkoop. As 'n voorraad handelaar wil die voorraad kort verkoop, moet hy eers die aandele te verkoop. Dit is tipies gedoen, deur lenings die aandele van die maatskappye voorraad lening departement. Daar is 'n koste verbonde aan lenings aandele en belang kan verdien op die opbrengs uit die verkoop. Daar is ook twee ander faktore om te oorweeg, die verkoper aanspreeklik vir dividendbetalings en die totale hoeveelheid aandele verkoop word deur verkopers kan nie meer as beskikbaar aandele uitstaande. Ten slotte, 'n kort posisie kliënte word gehou om die up-blok reël vestig. quotPortable alphaquot handel Enkelaandeel-termynkontrakte en-nou gebaseer indekse sal geleenthede uit te brei vir quotportable alphaquot strategieë wat gebruik word deur sommige institusionele beleggers. In hierdie strategie, 'n geld bestuurder verskans uit sommige of al die blootstelling fondse om 'n minder wenslik sektor bateklas of mark deur kortsluiting 'n indeks toekoms in daardie bateklas of sektor. Die borg of bestuurder koop dan termynkontrakte in 'n meer wenslik sektor bateklas of mark. Alternatief vir Options Nog gebruik van enkelaandeel-termynkontrakte is alternatiewe opsies. Wanneer die handel opsies op individuele aandele, is daar sekere aspekte handel wat oorweeg moet word. Byvoorbeeld, die maand, trefprys, en tyd premie betrokke. As jy belangstel in die gebruik van opsies om 'n sintetiese futures posisie te skep, sou jy twee transaksies (die skep van 'n kommissie vir elke handel) doen. Ook as die voorraad pryse was in die geld, sal die bod / aanbod versprei onder wees, as gevolg van minder likiditeit. A enkelaandeel-termynkontrakte handel behels 'n transaksie, tel die maand, en uit te voer die handel. Wanneer die handel 'n enkelaandeel-toekoms, daar is 'n verpligting om aandele of kontant te lewer (as kontantvereffende) waarde. Die verkoper van 'n termynkontrak kontak ontvang geen opbrengs van die transaksie en geen verpligting om dividende te betaal. Daar is geen beperking op die totale kort oop belangstelling en daar is geen up regmerkie reël in toekoms. Dit sal opgemerk word dat al die bogenoemde gebruike van enkelaandeel-termynkontrakte vermoed dat die enkelaandeel-termynkontrakte billike waarde prys is gebaseer op die koste van voer model, moet die prys van die dividend en die koste van die finansiering van die stock.10 opsies strategieë te besin Weet te dikwels, handelaars spring in die opsies spel met min of geen begrip van hoeveel opsies strategieë is beskikbaar om hul risiko te beperk en opbrengs te maksimeer. Met 'n bietjie moeite, maar handelaars kan leer hoe om voordeel te trek uit die buigsaamheid en volle krag van opsies as 'n handelspos voertuig. Met dit in gedagte, weve saam hierdie skyfievertoning, wat ons hoop sal die leerkurwe verkort en wys jy in die regte rigting. Te dikwels, handelaars spring in die opsies spel met min of geen begrip van hoeveel opsies strategieë is beskikbaar om hul risiko te beperk en opbrengs te maksimeer. Met 'n bietjie moeite, maar handelaars kan leer hoe om voordeel te trek uit die buigsaamheid en volle krag van opsies as 'n handelspos voertuig. Met dit in gedagte, weve saam hierdie skyfievertoning, wat ons hoop sal die leerkurwe verkort en wys jy in die regte rigting. 1. Gedek Call Afgesien van die aankoop van 'n naakte koopopsie, kan jy ook deelneem aan 'n basiese gedek call of koop-skryf strategie. In hierdie strategie, sal jy die bates blatante koop, en gelyktydig te skryf (of verkoop) 'n koopopsie op daardie selfde bates. Jou volume van bates besit moet gelykstaande aan die aantal bates onderliggend aan die opsie oproep wees. Beleggers sal dikwels hierdie posisie gebruik wanneer hulle 'n kort termyn posisie en 'n neutrale standpunt oor die bates, en is op soek na bykomende winste te genereer (deur die ontvangs van die oproep premie), of te beskerm teen 'n moontlike daling in die onderliggende bates waarde. (Vir meer insig, lees Gedek Call Strategieë Vir 'n dalende mark.) 2. Getroud sit in 'n getroude put strategie, 'n belegger wat koop (of tans besit) 'n bepaalde bate (soos aandele), gelyktydig koop 'n verkoopopsie vir 'n gelykstaande aantal aandele. Beleggers sal hierdie strategie gebruik wanneer hulle optimisties oor die bates prys en wil hulself te beskerm teen moontlike kort termyn verliese. Hierdie strategie funksioneer in wese soos 'n versekeringspolis, en stel 'n vloer moet die bates prys duik dramaties. (Vir meer inligting oor die gebruik van hierdie strategie, sien Getroud Puts: 'n beskermende verhouding.) 3. Bull Call versprei 'n bul oproep verspreiding strategie, 'n belegger sal gelyktydig koop call opsies op 'n spesifieke trefprys en verkoop dieselfde aantal oproepe op 'n hoër trefprys. Beide call opsies sal dieselfde verval maand en onderliggende bate het. Hierdie tipe van vertikale verspreiding strategie word dikwels gebruik wanneer 'n belegger is lomp en verwag 'n matige styging in die prys van die onderliggende bate. (Vir meer inligting, lees Vertikale Bull and Bear kredietspreidings.) 4. Bear Sit Smeer Die beer sit verspreiding strategie is 'n ander vorm van vertikale verspreiding. In hierdie strategie, sal die belegger gelyktydig koop verkoopopsies as 'n spesifieke trefprys en dieselfde aantal wan verkoop teen 'n laer trefprys. Beide opsies sal wees vir dieselfde onderliggende bate en het dieselfde vervaldatum. Hierdie metode word gebruik wanneer die handelaar is lomp en verwag dat die onderliggende bates prys daal. Dit bied beide beperkte winste en beperkte verliese. (Vir meer inligting oor hierdie strategie, lees Bear Sit Spreads:. 'N brullende alternatief vir kort verkoop) 5. Beskermende Collar n beskermende kraag strategie uitgevoer word deur die aankoop van 'n out-of-the-geld opsie en skryf 'n out-of-the Monetaire koopopsie op dieselfde tyd, vir dieselfde onderliggende bate (soos aandele). Hierdie strategie word dikwels gebruik word deur beleggers na 'n lang posisie in 'n voorraad aansienlike winste ervaar. Op hierdie manier, kan beleggers sluit in die wins sonder die verkoop van hul aandele. (Vir meer inligting oor hierdie tipe van strategieë, sien vergeet Jou Beskermende kraag en Om Boorden te werk.) 6. Lang Straddle n lang straddle opsies strategie is wanneer 'n belegger aankope beide 'n oproep en sit opsie met dieselfde trefprys, onderliggende bate en vervaldatum gelyktydig. 'N belegger sal dikwels gebruik hierdie strategie wanneer hy of sy glo die prys van die onderliggende bate sal sigificantly beweeg, maar is onseker oor watter rigting die skuif sal neem. Hierdie strategie kan die belegger om onbeperkte winste te handhaaf, terwyl die verlies is beperk tot die koste van beide opsies kontrakte. (Vir meer lees Straddle Strategie n eenvoudige benadering tot markneutrale.) 7. Lang Strangle In 'n lang hok opsies strategie, die belegger koop 'n oproep en sit opsie met dieselfde volwassenheid en onderliggende bate, maar met verskillende staking pryse. Die put trefprys sal tipies onder die trefprys van die opsie oproep, en beide opsies sal wees uit die geld. 'N belegger wat hierdie strategie gebruik glo die onderliggende bates prys sal 'n groot beweging ervaar, maar is onseker oor watter rigting die skuif sal neem. Verliese is beperk tot die koste van beide opsies droes sal tipies goedkoper as aan weerskante, want die opsies word gekoop uit die geld. (Vir meer inligting Kry 'n toevlug Op Wins Met Strangles.) 8. Butterfly versprei die strategieë tot op hierdie punt 'n kombinasie van twee verskillende posisies of kontrakte vereis. In 'n skoenlapper uitbrei opsies strategie, sal 'n belegger beide 'n bul verspreiding strategie en 'n beer verspreiding strategie kombineer, en gebruik drie verskillende staking pryse. Byvoorbeeld, 'n tipe van vlinder verspreiding behels die aankoop van een oproep (sit) opsie teen die laagste (hoogste) trefprys, terwyl die verkoop van twee oproep (sit) opsies teen 'n hoër (laer) trefprys, en dan 'n laaste oproep (sit) opsie teen 'n selfs hoër (laer) trefprys. (Vir meer inligting oor hierdie strategie, lees opstel Wins Traps Met Butterfly Spreads.) 9. Yster Condor 'n selfs meer interessant strategie is die i Ron Condor. In hierdie strategie, die belegger het terselfdertyd 'n lang en kort posisie in twee verskillende hok strategieë. Die yster Condor is 'n redelik komplekse strategie wat beslis vereis tyd om te leer, en oefen om te bemeester. (Ons raai lees meer oor hierdie strategie in op die vlug met 'n yster Condor. Indien U kudde Yster Condors en probeer die strategie vir jouself (risiko-vrye) in die Investopedia Simulator.) 10. Iron Butterfly Die finale opsies strategie sal ons demonstreer hier is die yster vlinder. In hierdie strategie, sal 'n belegger óf 'n lang of kort straddle kombineer met die gelyktydige koop of verkoop van 'n hok te slaan. Alhoewel soortgelyk aan 'n skoenlapper verspreiding, hierdie strategie verskil omdat dit gebruik maak van beide oproepe en wan, in teenstelling met die een of ander. Wins en verlies is beide beperk binne 'n spesifieke reeks, afhangende van die staking pryse van die opsies gebruik. Beleggers sal dikwels gebruik buite-die-geld-opsies in 'n poging om koste te besnoei, terwyl die beperking van risiko. Niks vervat in hierdie publikasie is bedoel om wetlike, belasting, sekuriteite, of beleggingsadvies of 'n mening oor die toepaslikheid van enige belegging of 'n uitnodiging van 'n tipe vorm. Die algemene inligting vervat in hierdie publikasie moet nie uitgevoer word sonder die verkryging van spesifieke wetlike, belasting, en belegging advies van 'n gelisensieerde professionele. Verwante Artikels 'n Deeglike begrip van risiko is noodsaaklik in die handel opsies. So is om te weet die faktore wat 'n invloed opsie prys. Opsies bied alternatiewe strategieë vir beleggers om voordeel te trek uit handel onderliggende sekuriteite, op voorwaarde dat die beginner understands. Trading strategieë met betrekking tot opsies strategieë met betrekking tot 'n opsie en 'n voorraad Ons kan nie 'n lang of kort posisie in 'n voorraad te kombineer met die koop of verkoop van óf 'n put-opsie of 'n oproep-opsie: - Skryf 'n bedekte oproep (en sy omgekeerde). Effektet 'n beskermende sit (en sy omgekeerde). Vind die strategieë grafies. Versprei 'n verspreiding kombineer opsies van dieselfde tipe: - Bull verspreiding. koop 'n oproep-opsie op 'n staking prys, en verkoop 'n oproep-opsie teen 'n hoër staking prys. Alternatiewe, die oproepe deur wan vervang. Hou versprei. koop 'n oproep-opsie op 'n staking prys, en verkoop 'n oproep-opsie teen 'n laer staking prys. Butterfly verspreiding. koop twee oproep-opsies by staking-pryse wat die staking prys van twee verkoop oproep-opsies straddle. Kalender verspreiding. verkoop 'n oproep-opsie op 'n staking prys, en koop 'n oproep-opsie met 'n langer volwassenheid op dieselfde trefprys. Vind die bul-verspreiding en beer-verspreiding strategieë grafies. Vind die botter fly strategie grafies. Kombinasies 'n Kombinasie behels opsies van beide tipes (sit en noem): - Straddle. koop 'n oproep-opsie en 'n sit-opsie met dieselfde trefprys. Verwurg. koop 'n plaas-opsie en 'n oproep-opsie met verskillende staking-pryse. Strook. koop twee oproep-opsies en een put-opsie met dieselfde trefprys. Band. koop een oproep-opsie en een twee sit-opsies met dieselfde trefprys. Skep weerskante en droes grafies. Skep stroke en bande grafies. Meer strategieë Collar. Om te bou 'n kraag een het 'n aandeel, koop 'n put op een staking prys en verkoop 'n oproep op 'n hoër staking prys. Skep 'n kraag grafies. Sit-bel gelykheid. Om te verstaan ​​sit-bel gelykheid oorweeg om 'n portefeulje bestaande uit 'n lang voorraad, 'n lang sit-opsie en 'n kort oproep-opsie, met beide opsies word Europese en met dieselfde trefprys X en dieselfde termyn. Die waarde van die portefeulje aan die einde van die kwartaal is X, wat ook al die finale prys van die voorraad vandaar die portefeulje verskyn grafies as 'n horisontale lyn. Die aanvanklike prys van die portefeulje moet wees Xe - rT anders sou daar ruimte vir arbitrage wees. Sit-bel pariteit met termynkontrakte. Dit applet is ingestel vir die aankoop van 'n termynkontrak op 100, en die aankoop van 'n oproep en verkoop van 'n stel, beide op 'n trefprys gelyk aan die termynmark prys. As jy hierdie hoofstuk van die hiperteks hersien sal jy vind dat daar 'n experimntal hulpmiddel vir elk van die volgende portefeuljes: - 'N opsie plus 'n voorraad. Twee opsies. Twee opsies en 'n dubbele opsie. 'N opsie en 'n dubbele opttion. Twee opsies en 'n voorraad. Twee opsies en 'n toekoms. Oefening. 'N verhouding oproep verspreiding bestaan ​​uit 'n lang oproep op 'n trefprys en twee kort oproepe op 'n hoër trefprys. Gebruik een van die bogenoemde gereedskap om 'n verhouding oproep verspreiding te skep. Die Swiss Army Opsie Strategist slotte, hier is 'n applet waarmee jy portefeuljes geskep uit 'n poel wat bestaan ​​uit: 'n voorraad, 'n termynkontrak, en vier opsies met mekaar opsie met 'n mulitiplicity wat wissel van 0 tot 4. Oefening. Gebruik die opsie Strategist om 'n verhouding oproep te versprei met 'n verhouding van 3 te skep: 1. Oefening. Gebruik die opsie Strategist om twee nuwe maniere om 'n skoenlapper verspreiding demonstreer. Met 'n LT b LT C, die portefeulje bestaan ​​uit: 'n lang sit met staking prys 'n, 'n kort sit met staking prys b, 'n kort gesprek met staking prys b en 'n lang gesprek met staking prys c. Met 'n LT b LT C, die portefeulje bestaan ​​uit: 'n lang gesprek met staking prys 'n, 'n kort gesprek met staking prys b, 'n kort sit met staking prys b en 'n lang sit met staking prys c. Groot Hulpbronne Sien NumaWebs opsies strategie Guide wat beskikbaar is vir downloading. Free Onderwys is As ons moes hierdie gebeurtenis op 'n skaal van 1-10 koers met een wat 'n snoozer en 10 'n cant mis, sou ons dit beoordeel sowat 12 of 13. Daar was 'n paar ongelooflike onderwys gedeel deur Markus Heitkoetter en Tom Preston en ons is baie dankbaar vir hulle die tyd neem uit hul dag 'n paar gratis futures en opsies handel onderwys met ons klante te deel. Die fokus van vandag se geleentheid was Futures en opsies strategieë. Markus het 'n uitstekende werk wat tegniese patrone in futures insluitende reeks bars en Bollinger bands. Tom het sy handel tegnieke en 'n paar verskillende strategieë met betrekking tot 'n hoë waarskynlike ambagte gebaseer op wisselvalligheid. Ons het 'n paar versoeke vir die opname om gepos word in die hele gebeurtenis. Jy kan dit sien deur te kliek op die video's hieronder: Sessie 1 met Markus Heitkoetter - Futures Trading Onderwys As jy probleme lees van die video hierbo, probeer hierdie skakel - Opname Link Vir meer inligting oor Markus leer, wees seker dat jy check ons ​​hersiening van die volledige Guide to Day Trading Sessie 2 met Tom Preston - Options Trading Onderwys As jy probleme lees van die video hierbo, probeer hierdie skakel - Opname skakel na red 2000 en toegang tot twee jaar van tastytrade kry - toegang Hier Risiko Disclaimer: Vorige prestasie is nie 'n aanduiding van toekomstige resultate. Futures Trading behels aansienlike finansiële risiko. Menings van gas kommentators nie verteenwoordig diegene van TradingPub. Artikel bedoel vir opvoedkundige doeleindes alleenlik en nie bedoel in elk geval as 'n uitnodiging om sekere effekte te koop of te verkoop. Raadpleeg jou persoonlike finansiële adviseur voordat die gebruik van hierdie inligting vir jou eie doeleindes van handeldryf. Kommentaar One Response to Futures en opsies handel StrategiesThe Handbook of pare Trading: strategieë gebruik Aandele, Options, en Futures Leer beide die teorie en praktyk van pare handel, waarom dit konsekwent winsgewend, en hoe jy die strategieë kan toepas in jou eie handel met hierdie waardevolle gids. Skrywer Douglas Ehrman dek pare handel met aandele, opsies op aandele, en termynkontrakte, en verduidelik hoe hierdie tipe van handel kan jy om voordeel te trek uit die veranderende prys verhouding van sekuriteite. In bykomend tot 'n omvattende bespreking van die betrokke teorieë, sluit hy ook praktiese voorbeelde wat sal jou help om te sit wat youve geleer in die praktyk. Douglas S. Ehrman is 'n hedge fund bestuurder en 'n toonaangewende gesag op die pare handel. Hy is een van die stigters en die Hoof Uitvoerende Beampte van AlphAmerica Batebestuur LLC in Chicago. Hy het ook gedien as die hoof uitvoerende beampte van AlphAmerica Finansiële, Inc. die maatskappy wat voor sy samesmelting met PairTrader bedryf word PairsTrading. DEEL EEN: Die mark-Neutral element. Hoofstuk 1: pare Trading: 'n Kort geskiedenis. Hoofstuk 2: Mark Neutraliteit. Hoofstuk 3: Die mark-Neutral beleggingsproses. Hoofstuk 4: Mark Neutraliteit en pare Trading. DEEL TWEE: Die Arbitrage element. Hoofstuk 5: Arbitrage faktore. Hoofstuk 6: Arbitrage en pare Trading. DEEL DRIE: Die Tegniese Analise element. Hoofstuk 7: Tegniese gereedskap en Aanwysers. Hoofstuk 8: Die Technische pare Trading. DEEL VIER: Die Unified Theory. Hoofstuk 9: Die hersiening van die elemente. Hoofstuk 10: Trading pare Fundamenteel. Hoofstuk 11: Die tegniese benadering. Hoofstuk 12: Die Overlays. Hoofstuk 13: Die Unified pare Trading teorie. DEEL VYF: gevorderde strategieë en voorbeelde. Hoofstuk 14: Options Basics: Terme en strategieë. Hoofstuk 15: pare Trading met opsies. Hoofstuk 16: Futures en geldeenhede. Hoofstuk 17: Handel voorbeelde. Oor die skrywer.